1. ¿Cuáles son las prioridades para los inversionistas profesionales al evaluar estrategias basadas en índices hoy en día? ¿Cómo influyen factores como la metodología de los índices, la tasa de gastos o el rendimiento a la hora de tomar decisiones? Los inversionistas profesionales que evalúan estrategias basadas en índices hoy en día priorizan la eficiencia de costos, la consistencia en el rendimiento y la calidad del índice. Según la investigación de Cerulli Associates,1 que explora cómo las estrategias basadas en índices están redefiniendo la gestión de patrimonio en EE. UU., la tasa de gastos y el desempeño histórico son los principales factores que influyen en la selección de productos, seguidos de cerca por la marca del administrador de activos y la metodología de los índices. Mientras que los inversionistas centrados en la metodología reconocen cada vez más que los índices no son intercambiables; la calidad de la construcción del índice impacta directamente en la precisión del seguimiento y los resultados de la cartera. A medida que las estrategias basadas en índices se expanden hacia diferentes clases de activos, particularmente en renta fija e indexación directa en cuentas gestionadas por separado (SMAs), los inversionistas profesionales también están interactuando más profundamente con los proveedores de índices para recibir liderazgo de opinión, personalización y apoyo educativo. Este cambio refleja una tendencia más amplia hacia exposiciones predecibles y de bajo costo alineadas con objetivos de planificación financiera, en lugar de la generación de alfa por sí sola.
2. ¿Qué valoran más los inversionistas y administradores de activos en un proveedor de índices (metodología, datos, contenido educativo o apoyo directo) y cómo aborda esto S&P Dow Jones Indices (S&P DJI)? Los inversionistas y administradores de activos valoran más la metodología del índice y la calidad de los datos de los proveedores de índices, pero el contenido educativo y el apoyo directo cada vez marcan más diferencia. La investigación de Cerulli Associates muestra que el 82% de los asesores financieros clasifican la calidad del diseño y la metodología del índice como uno de los tres principales factores al revisar un índice. Esto refleja una creciente conciencia de que los índices bien construidos son esenciales para la consistencia, la transparencia y la rentabilidad. Mientras que la tasa de gastos y el desempeño impulsan las decisiones a nivel de productos, una interacción más profunda con los proveedores de índices (mediante liderazgo de opinión, recursos educativos y consulta directa) se está volviendo más común, especialmente entre los asesores financieros que construyen carteras personalizadas o utilizan indexación directa.
S&P DJI se destaca por ofrecer no solo índices de referencia ampliamente reconocidos, sino también capacidades entre clases de activos, soluciones de índices personalizadas y contenido educativo robusto. Nuestra sólida reputación de marca (el 91% de los asesores financieros encuestados por Cerulli Associates nos califica favorablemente) y nuestro legado en la creación de índices visibles y de confianza nos convierten en un socio preferido. S&P DJI también apoya a los asesores financieros a través de seminarios web, artículos de investigación y participación estratégica, ayudándoles a comprender mejor las metodologías de los índices y a tomar decisiones informadas.
3. ¿Cómo difieren las necesidades de los inversionistas al interactuar con los proveedores de índices y cómo ajusta S&P DJI su enfoque para cada grupo? S&P DJI interactúa con una amplia gama de entidades financieras y proveedores de productos para licenciar nuestros índices y datos innovadores con el fin de hacerlos disponibles a diversos participantes del mercado y canales. Desarrollamos índices de referencia para ayudar a los inversionistas y participantes del mercado a medir el desempeño y seguir las tendencias. Nuestros índices pueden ser licenciados y replicados para desarrollar estrategias de inversión basadas en índices. Las compañías y los inversionistas que implementan estrategias de inversión basadas en índices tienen la oportunidad de trabajar en estrecha colaboración con S&P DJI para personalizar índices o crear productos de marca blanca. Muchas compañías dedicadas a la gestión de patrimonio desarrollan carteras modelo que utilizan nuestros índices como componentes básicos para la construcción de carteras. Tenemos equipos especializados en soluciones y aplicaciones basadas en índices a través de canales específicos como patrimonio, propietarios de activos, retiro, seguros, bolsas de valores y consultores (por nombrar algunos); estas personas trabajan tanto con proveedores de productos como con asesores financieros para entender sus necesidades y casos de uso, lo que conduce a una relación de trabajo colaborativa. Los proveedores de índices se han convertido en más que proveedores de datos, habiendo ampliado su papel como aliados estratégicos para los asesores financieros. Ofrecer recursos educativos y conocimientos del mercado puede potenciar la participación del asesor con sus clientes, ofreciendo diferenciación en un mercado competitivo.
4. ¿Hay áreas donde S&P DJI esté innovando o expandiendo su papel a través de nuevas capacidades de datos o iniciativas, como la adquisición de ARC? Acabamos de cerrar nuestra adquisición de ARC Research, un conjunto de datos enfocado en el análisis de desempeño de clientes privados. Siendo un índice basado en rendimientos, podemos extraer datos de desempeño a nivel de cuentas de forma anónima y agruparlos por categoría de riesgo. También estamos trabajando en índices multiactivos para carteras modelo utilizando datos de tenencias del mundo real (anonimizados y agrupados) para proporcionar una mayor claridad sobre la asignación y los estándares de rendimiento para carteras de control de riesgo. Utilizamos conjuntos de datos únicos para ofrecer transparencia basada en reglas a un conjunto integral de índices de sostenibilidad y basados en criterios ambientales, sociales y de gobernanza corporativa (ESG) en función de factores apropiados. Estos son especialmente prominentes en Europa, debido al reglamento del Artículo 8/9 y el impulso más amplio hacia los estándares de emisiones netas cero o net zero. Tenemos soluciones multiactivos, como coberturas de opciones que proporcionan amortiguadores o ingresos, así como suites de fecha de retiro y de riesgo relativo. Seguimos colaborando con diversos proveedores de datos; esto incluye alianzas con empresas que proporcionan claridad a segmentos de mercado menos transparentes, incluidos los mercados privados. Los índices no están diseñados en un vacío. Los administradores de activos, gestores de patrimonio y propietarios de activos a menudo vienen a nosotros con objetivos específicos y trabajamos juntos para diseñar soluciones que satisfagan sus necesidades. Tenemos un equipo dedicado a la investigación y diseño de índices, gran parte de ello realizado en colaboración con los clientes.
